בעת גירושין או הסדרת חלוקת רכוש, עולה לעיתים השאלה: מה השווי הכלכלי של קצבה חודשית שבן הזוג צפוי לקבל בעתיד? שאלה זו אינה פשוטה, שכן הקצבה עצמה נפרסת על פני שנים רבות וכוללת אי ודאות הקשורה לתוחלת חיים, אינפלציה, תשואה צפויה, ועוד.
א. מהו שווי כלכלי של קצבה?
שווי כלכלי של קצבה הוא הערך הנוכחי של כל התשלומים העתידיים שצפויים להתקבל – כלומר, סכום חד-פעמי שכיום שקול לקבלת אותה קצבה עתידית. תהליך זה נקרא היוון, והוא מבוצע לרוב על ידי אקטואר מוסמך.
ב. אילו נתונים דרושים לחישוב?
לצורך חישוב שווי קצבה, יש להזין את הפרמטרים הבאים:
* גובה הקצבה החודשית הצפויה
* גיל הזכאי כיום וגיל תחילת הקצבה
* סוג הקצבה – לכל החיים? עם שארים?
* שיעור היוון (הריבית המשקפת את ערך הזמן של הכסף)
* מקדם תוחלת חיים – לפי לוחות תמותה עדכניים
* האם הקצבה צמודה למדד או קבועה
ג. דוגמה פשוטה להמחשה
נניח אדם בן 55 זכאי לקצבה של 5,000 ₪ מגיל 67, לכל החיים. בהנחה ששיעור ההיוון הוא 2.5% לשנה, ותוחלת החיים הצפויה היא 85 – האקטואר יחושב את הערך הנוכחי של כלל הקצבאות שיתקבלו (במקרה זה – שנים), ויקבל שווי של כ-650,000 עד 700,000 ₪, תלוי בפרטי ההצמדה.
ד. למה זה חשוב?
בעת איזון משאבים או חלוקת רכוש, ייתכן שבן הזוג השני לא יקבל קצבה בעתיד, אלא פיצוי מיידי. כדי להבטיח הוגנות – חשוב לדעת מהו שווי אותה קצבה במונחים של היום, כך שניתן יהיה להשוות אותה לנכסים אחרים (כמו דירה, חיסכון, רכב וכו').
ה. מתי נדרש חישוב כזה?
* כאשר בן זוג אחד כבר פרש ומקבל קצבה בפועל
* כאשר רוצים לקבוע פיצוי חד-פעמי במקום קצבה עתידית
* כאשר יש ויכוח על גובה הזכויות או תאריך הקרע
* כאשר יש צורך להגיש חוות דעת לבית המשפט
ו. סיכום
הבנת השווי הכלכלי של קצבה חודשית היא מרכיב קריטי בכל הסכם גירושין הכולל זכויות פנסיוניות. בעזרת חישוב אקטוארי מדויק ניתן להגיע להסדרים הוגנים ולמנוע סכסוכים עתידיים.
